Финансовые ресурсы предприятия – это денежные средства, формируемые при образовании фирмы и пополняемые в результате производственно-хозяйственной деятельности за счёт реализации товаров и услуг, выбывшего имущества фирмы, а также путём привлечения внешних источников финанси­рования.

            Все источники средств предприятия можно разделить (условно) на две большие группы  –  собственные и заёмные.

            Собственные источники включают:

            – уставный капитал;

            – фонды, накопленные предприятием в процессе деятельности (доба­вочный капитал, резервный капитал, фонд накопления, фонд социальной сфе­ры, валютный фонд, нераспределённая прибыль);

            – прочие взносы юридических и физических лиц (целевое финансирова­ние, взносы и пожертвования).

            Из уставного капитала формируется основной и оборотный капитал, ко­торые используются на приобретение соответственно основных и оборотных средств.

            Прибыль предприятия идёт на формирование различных фондов фир­мы, либо образует единый фонд предприятия – нераспределённая прибыль. Прибыль является основным источником развития предприятия и формирова­ния резервного капитала.

            Добавочный капитал включает:

            – прирост стоимости основных фондов в результате их переоценки;

            – доход от продажи акций сверх их номинальной стоимости (эмиссион­ный доход);

            – безвозмездно полученные денежные и материальные ценности на про­изводственные цели.

            Добавочный капитал используется фирмой на увеличение уставного ка­питала и на погашение убытков.

            Кроме этого, предприятия могут получать средства для осуществления мероприятий целевого назначения от вышестоящих организаций и лиц, а также из бюджета. Бюджетная помощь может выделяться в форме субвенций и суб­сидий.

            Субвенция – строго целевое срочное пособие, вид государственного содействия местным органам власти для решения определенных задач. В случае нарушения условий предоставления, субвенция подлежит возврату. Субвенция предполагает долевое участие центрального правительства  в финансировании.

            Субсидия  – безвозвратная (чаще всего) помощь в виде денежного пособия или в натуральной форме, представленная местным органам власти, юридическим и физическим лицам, другим государством.

            Резервный капитал – денежный фонд фирмы, который образуется в со­ответствии с законодательством (не менее 15% от уставного капитала) или в соответствии с учредительными документами. Он используется для покрытия убытков предприятия, фирмы, а также выплаты дивидендов при отсутствии не­обходимой прибыли.

            Фонд накопления – предназначен для развития производства, образует­ся из чистой прибыли фирмы. Из фонда накопления фирмы обеспечивается прирост оборотных средств, финансируются капитальные вложения. Он также является источником увеличения уставного капитала, поскольку вложения в развитие производства увеличивают имущество предприятия.

            Фонд социальной сферы – денежные средства, образуемые из чистой прибыли и направляемые на удовлетворение материальных потребностей ра­ботников предприятия.

            Предприятие не может покрыть свои потребности за счёт собственных

источников. Это связано с особенностями движения денежных потоков, при ко­торых моменты поступления платежей за товары и услуги на предприятии не совпадают со сроками погашения обязательств предприятия, могут возникать непредвиденные задержки платежей. Дополнительная потребность в финансо­вых ресурсах обуславливает появление заёмных источников финансирования:

            – кредитные инвестиции;

            – выпуск облигаций и других ценных бумаг;

            – кредиторская задолженность, т.е. отсрочка платежа, в результате кото­рой денежные средства временно используются в хозяйственном обороте пред­приятия-должника.

            Заёмные средства для предприятия, фирмы являются платным источни­ком финансирования. Практика показывает, что их использование является бо­лее эффективным, чем собственных. Фирма получает кредиты на условиях пла­новости, срочности, возвратности, целевого использования, под обеспечение (гарантии, залог недвижимости и других активов предприятия).